A Samsung Electronics precisa tranquilizar parceiros e clientes sobre a competitividade de seu negócio de semicondutores após relatos de investidores e analistas de que começou a perder terreno no mercado. No entanto, no início deste ano, a empresa sul-coreana perdeu novos pedidos de dois de seus maiores clientes, Qualcomm e NVIDIA, que optaram por trabalhar com a TSMC.
Analistas sugeriram que essas empresas estavam frustradas com a incapacidade da Samsung de garantir um fornecimento constante de chips de 4 nm e 5 nm. No primeiro trimestre de 2022, a TSMC detinha uma participação de 54% no mercado de fabricação de chips por contrato, mais de três vezes a participação da Samsung, segundo a TrendForce.
No ano passado, a Samsung anunciou planos de investir 171 trilhões de won (US$ 151 bilhões) na fabricação de chips até 2030. No entanto, este ano a TSMC pretende investir até US$ 44 bilhões na produção de chips, enquanto o investimento anual da Samsung, segundo a SK Securities, será de apenas US$ 12 bilhões.
A Samsung tem algumas dificuldades não apenas no campo da fabricação por contrato. No mercado de DRAM, tradicionalmente dominado pela Samsung, os concorrentes Micron Technology e SK hynix estão lançando soluções de ponta mais rapidamente. Problemas com o smartphone Galaxy S22, lançado em fevereiro, provocaram especulações de que a Samsung está ficando atrás da Apple em dispositivos móveis, e o desempenho e as vendas dos processadores móveis Exynos 2200 da Samsung, lançados este ano, foram abaixo da média. De acordo com a empresa de pesquisa Strategy Analytics, a participação da Samsung no mercado de processadores de smartphones caiu quase pela metade desde 2019. No ano passado, a empresa sul-coreana ficou em quarto lugar com 6,6%, ante 37,7% da Qualcomm, 26,3% da MediaTek e 26% da Apple.
Além disso, os investidores, incluindo os fundos de hedge Petra Capital Management e Dalton Investments, levantaram preocupações sobre a rígida cultura corporativa da Samsung, que é seguida por Lee Jae-yong, vice-presidente e executivo-chefe de fato. Segundo eles, a empresa prioriza o desenvolvimento rápido e a economia de custos, em detrimento da qualidade e inovação.
«A vantagem tecnológica (Samsung) está entrando em colapso, escreveu Dylan Patel, analista-chefe da SemiAnalysis, em nota aos investidores. “A Samsung está parando em todos os aspectos do desenvolvimento de tecnologia, incluindo uma área em que historicamente esmagou toda a concorrência, a DRAM.”
No entanto, a Samsung afirma que ainda tem uma vantagem tecnológica sobre seus concorrentes na fabricação de módulos de memória, citando a adoção mais rápida da litografia EUV para a fabricação de DRAM e uma participação de mercado dominante de cerca de 40%. A Samsung realizou uma gala na semana passada para lançar as remessas de chips de 3nm, uma nova geração de chips sem memória. A empresa disse ainda que está a implementar uma cultura de lidar com os desafios baseada na participação de todas as partes através de uma “comunicação aberta” com os colaboradores.