Até o final de 2026, a capacidade do mercado de memória será mais que o dobro do faturamento do mercado de serviços de fabricação de chips por contrato.

Os fabricantes de chips sob contrato geralmente mantêm suas políticas de preços em segredo, mas diversos vazamentos nesse setor indicam que, em períodos de alta demanda, eles previsivelmente aumentam seus preços. Enquanto isso, o mercado de memória está demonstrando um crescimento de preços tão expressivo que, até o final deste ano, sua capacidade, em termos monetários, será maior do que a do mercado de memória sob contrato.

Fonte da imagem: Samsung Electronics

Essa é a conclusão a que chegaram os especialistas da TrendForce, que estão avaliando as tendências atuais em ambos os segmentos de mercado. Eles estimam que a receita total dos fabricantes de memória atingirá US$ 551,6 bilhões este ano. O mercado de fabricação de chips sob contrato, por sua vez, permanecerá em US$ 218,7 bilhões, embora também atinja um recorde histórico.

Os especialistas da TrendForce acreditam que o atual superciclo do mercado de memória será mais longo e mais acentuado do que o ciclo anterior, que durou de 2017 a 2019. Naquela época, a demanda por memória foi impulsionada pelo rápido desenvolvimento da capacidade de computação em nuvem. Agora, o desenvolvimento da infraestrutura de IA está criando uma escassez maior, já que a ênfase está no aumento da necessidade de capacidade de RAM em equipamentos de servidor. Ao mesmo tempo, a demanda por unidades de estado sólido (SSDs) de classe empresarial cresceu, particularmente aquelas baseadas em chips NAND QLC. Os principais compradores de memória e outros componentes são atualmente grandes provedores de nuvem que desenvolvem infraestrutura de IA para si mesmos e para seus clientes. Esses clientes dão menos atenção aos preços e, portanto, em condições de escassez, estes sobem rapidamente.

Fonte da imagem: TrendForce

No segmento de serviços de fabricação de chips por contrato, a receita cresce muito mais lentamente, assim como a capacidade de produção, cuja expansão exige enormes investimentos de capital. De fato, até 70-80% da capacidade disponível nesse mercado ainda utiliza tecnologias de processo relativamente maduras, enquanto os processos avançados representam aproximadamente 20-30%. Consequentemente, o impacto do aumento de preços das tecnologias de processo avançadas na receita geral do setor é menos pronunciado. Além disso, os fabricantes de chips por contrato têm menos flexibilidade para revisar os preços com frequência em comparação com os fabricantes de chips de memória.

O mix de produtos no segmento de memória é mais homogêneo, enquanto os fabricantes de chips por contrato oferecem uma gama de tecnologias de processo que variam de 28 a 90 nm no segmento maduro. A produção de memória também requer ferramentas mais simples, como fotomáscaras, de modo que os fabricantes de memória podem recuperar mais rapidamente os custos de expansão da capacidade.